Se le llamaba 'Nueva' en contraste con el hotel 'Temporal' vecino, construido dos años antes. Su segundo nombre se consolidó gracias al uso del método de hormigonado más moderno de la época, considerado el más progresista en Rusia. Este fue el primer edificio en Gagra, erigido sin el uso de piedra, ladrillo o madera.

A principios del siglo XX, solo unos pocos especialistas rusos habían dominado la tecnología de construcción de hormigón armado. Entre ellos estaba el joven ingeniero Alexander Yakovlevich Dubov, quien más tarde se convirtió en un arquitecto famoso. Dubov, nacido en 1877, estudió en la Escuela de Constructores en San Petersburgo y luego continuó su educación en Finlandia. Comenzó su carrera en 1900 en San Petersburgo, participando en la construcción de objetos del Instituto Politécnico. Al trabajar con especialistas franceses que introducían el hormigón armado en Rusia, adquirió una experiencia significativa.

En San Petersburgo, Dubov fue notado por Alexander Petrovich Oldenburgsky, quien buscaba utilizar métodos avanzados en la construcción de la Estación Climática de Gagra. En 1903, Dubov comenzó la construcción del hotel según su propio proyecto, y un año después se completó. Por su trabajo exitoso, el príncipe Oldenburgsky le regaló un estuche de plata.

En la inauguración del hotel, Dubov conoció al industrial de Bakú G.Z. Tagiev, quien le ofreció trabajo y ayuda en la construcción en Bakú. Dubov aceptó la oferta y se mudó allí con su familia, donde creó numerosos objetos arquitectónicos significativos, muchos de los cuales se han conservado hasta hoy.

Para 1905, los seis pisos del nuevo hotel estaban decorados, y 37 habitaciones estaban amuebladas y listas para recibir huéspedes. Las habitaciones estaban equipadas con muebles de fábricas europeas, cada una tenía balcón y teléfono. Había baños y aseos en cada piso. El hotel estaba equipado con electricidad y calefacción de vapor.

El edificio, construido en una pendiente, tenía diferentes tamaños de pisos, por lo que el número de habitaciones en cada piso variaba. Los hoteles 'Nueva' y 'Temporal' tenían una numeración común, comenzando desde el número 70. En el primer piso se encontraban el vestíbulo y las oficinas: la oficina, la sala de teléfonos, el conserje y la lavandería.

Desde el quinto piso había acceso a una gran terraza abierta, situada sobre las habitaciones del cuarto piso. La terraza estaba rodeada de barandillas y decorada con plantas, entre las cuales había mesas y sillas bajo sombrillas chinas. Al hotel conducían dos caminos: uno al primer piso y otro al quinto.

En 1912, el hotel fue renovado y amueblado con nuevos muebles. Probablemente, en ese momento, los pisos quinto y sexto recibieron una ampliación sobre la antigua terraza abierta.

Así, el edificio existió durante todo el siglo XX. En los primeros años soviéticos, aquí había un sanatorio llamado en honor a Rykov, que en 1937 fue renombrado como sanatorio en honor a V.V. Vorovsky. Más tarde, el sanatorio se convirtió en parte del Consejo Territorial de Gagra para la gestión de los balnearios de los sindicatos y recibió el nombre de 'Ritsa'.

A finales de la década de 1980, el primer edificio del sanatorio 'Ritsa' fue cerrado para una renovación mayor. Desde entonces, debido a los eventos de 1992-1993, ya no recibió a los vacacionistas.

Al comienzo de las hostilidades en Abjasia, el edificio estaba sin techo. Las losas de hormigón, que habían servido durante ocho décadas, no soportaron la humedad y comenzaron a deteriorarse.