Музей был открыт в здании, где ранее находился дом писателя. Именно в Вятке он провел свое детство и юность. Музей начал свою работу в августе 1980 года, хотя краеведы занимались подготовкой задолго до этого. Сотрудники музея столкнулись с трудностями, так как в городе не осталось ни друзей, ни родственников писателя, а его личные вещи не сохранились. Экспозиция полностью посвящена автору «Алых парусов».

Музейная экспозиция занимает четыре комнаты и освещает творчество и судьбу Александра Грина. В этих стенах писатель провел свои детские и юношеские годы. Гостиная и детская комнаты представляют мемориальную часть экспозиции. Сотрудники музея воссоздали обстановку, в которой жили обычные служащие в начале XX века. Здесь можно увидеть множество предметов того времени: мебель, книги, игрушки и многое другое. Среди наиболее интересных экспонатов, крышка от книги, переплетенной будущим писателем А.С. Грином, готовальня его отца, С.Е. Гриневского, бухгалтера губернской больницы, а также подлинные фотографии семьи.

Третья и четвертая комнаты посвящены литературному наследию Грина. Здесь представлены рукописные произведения, документы, книги и журналы, которые раскрывают творческий процесс знаменитого писателя.