В 1868 году в Иркутской губернии, неподалеку от речушки Хайтинки, два местных крестьянина, братья Даниил и Филипп Переваловы, обнаружили залежи каолиновой глины. Понимая её ценность для гончарного дела, они быстро сообразили, что на продаже этого материала можно хорошо заработать. Иркутский купец стал приобретать у них глину, однако, несмотря на её высокое качество, его посуда получалась грубой. В итоге, разорившись, он передал свой завод Переваловым в счет долга.

Братья модернизировали производство, но им не хватало опытных специалистов. Тогда они начали привлекать к работе каторжан. Например, один из них мог на глаз определить качество глины, а другой точно устанавливал степень обжига по дыму из печи. Со временем их чашки, супницы, тарелки и другие изделия стали популярны на местных рынках благодаря высокому качеству и прекрасному оформлению. Посуда расписывалась вручную и украшалась штампом "Фабрика Перевалова в Иркутске", изображавшим гнездо с птицей среди веток цветущего дерева, обрамлённое изящными золотыми линиями.

В то время лучшим фарфором считались изделия московского "Товарищества производства фарфоровых и фаянсовых изделий Кузнецова", которое было Поставщиком Двора Его Императорского Величества. Однако сибиряки чаще предпочитали продукцию из Иркутска. Потомки Переваловых продолжили дело, подняв завод на новый уровень. Сибирская посуда начала получать призы на различных выставках и конкурсах.

Тем не менее, не обошлось без трагедий. 23 августа 1907 года Иван Перевалов возвращался из Иркутска с крупной суммой денег и бутылью жидкого золота для декорирования фарфора. Зная об этом, кто-то напал на него ночью. Иван получил серьёзные ранения и скончался на следующий день. Его сын не проявлял интереса к фабричным делам и быстро растратил отцовское наследство.